Bản chốt số tự động · 11/08/2026
Đường cong lãi suất tắt ở kỳ hạn 18 tháng: gửi dài hơn không còn được trả thêm
Trung vị niêm yết đạt đỉnh 6,35%/năm ở kỳ hạn 18 tháng rồi đi ngang — đoạn 18→24 tháng chỉ chênh 0,00 điểm. Với người gửi, phần kỳ hạn dài hơn mốc đó là quyết định về thanh khoản chứ không còn là quyết định về lợi suất.
Trung vị niêm yết · 12 tháng
6,22%/năm
nửa giữa thị trường 5,90–6,60% · 28 ngân hàngBản dựng tự động từ kho số theo bộ quy tắc đã duyệt — chưa qua biên tập viên. Chính sách biên tập
Bốn con số của bản này
- Trung vị 12 tháng 6,22%/năm; nửa giữa thị trường 5,90–6,60%/năm (28 ngân hàng có số).
- Chênh đỉnh nhóm quốc doanh – đỉnh khối tư nhân 1,40 điểm, tương đương 14 triệu đồng mỗi tỷ đồng gửi 12 tháng.
- Đỉnh đường cong ở kỳ hạn 18 tháng; đoạn 18→24 tháng chênh 0,00 điểm.
- 13 ngân hàng niêm yết sát trần 4,75%/năm ở kỳ hạn dưới 6 tháng.
Bài đọc bản chốt số ngày 11/08/2026 — 39 ngân hàng trên ba lớp dữ liệu — để trả lời một câu hỏi: kéo dài kỳ hạn hay đổi ngân hàng, đâu là quyết định trả tiền nhiều hơn cho người gửi khoản lớn. Mọi con số dưới đây đọc thẳng từ kho, kèm nguồn và giờ đọc.
01 Đường cong kỳ hạn dừng ở đâu
- Trung vị niêm yết theo kỳ hạn — 6T 6,10%; 12T 6,22%; 24T 6,35%. Dải tứ phân vị ở 12 tháng: 5,90–6,60%/năm (28 ngân hàng có số).
- Kỳ hạn dưới 6 tháng — trần Ngân hàng Nhà nước 4,75%/năm; 13 ngân hàng niêm yết sát trần, trung vị 4,60%/năm.
- Đoạn dốc nhất 3→6 tháng (1,42 điểm); đoạn phẳng nhất 18→24 tháng (0,00 điểm); đỉnh ở 18 tháng.
Diễn giải
Phần ngắn của đường cong là giá hành chính chứ không phải giá thị trường: nó bị chặn từ trên. Vì vậy cạnh tranh huy động chỉ thật sự bắt đầu từ kỳ hạn 6 tháng, và mọi so sánh về mức độ 'căng vốn' đều phải đọc ở phần từ 6 tháng trở đi.
Đường cong dừng lại ở kỳ hạn 18 tháng. Người gửi kéo dài quá mốc đó đang đánh đổi thanh khoản mà gần như không nhận thêm lợi suất — một hình dạng thường gặp khi ngân hàng không cần khoá vốn dài với giá cao hơn.
02 Chênh lệch giữa hai nhóm ngân hàng
- Đỉnh nhóm có vốn nhà nước chi phối: Agribank 5,90%/năm (kỳ hạn 12 tháng).
- Đỉnh khối cổ phần tư nhân: LPBank 7,30%/năm (kỳ hạn 12 tháng).
- Khoảng cách 1,40 điểm phần trăm — 14 triệu đồng tiền lãi cho mỗi 1 tỷ đồng gửi đủ kỳ, trước thuế.
Diễn giải
Khoảng cách này là giá của mạng lưới và quy mô, không phải giá của rủi ro: cả hai nhóm cùng một hạn mức bảo hiểm tiền gửi. Với khoản lớn, nó là chi phí cơ hội đo được.
Giới hạn của phần này
So đỉnh với đỉnh, không phải trung bình với trung bình: hai con số trên là mức cao nhất mỗi nhóm đang niêm yết, không mô tả toàn bộ nhóm. Chúng cũng không có trọng số theo quy mô huy động.
03 Lớp khảo sát dùng được đến đâu
- 85 cặp (ngân hàng × kỳ hạn) có mức được chào cao hơn niêm yết; 27 cặp nằm trong biên độ hợp lý, 58 cặp rộng bất thường.
- Techcombank · 12 tháng: được chào 2,38–8,70%/năm, cao hơn mốc đối chiếu theo bảng báo đăng (ngân hàng chưa công bố) 1,95 điểm.
- PGBank · 12 tháng: được chào 6,70–8,93%/năm, cao hơn mốc niêm yết đối chiếu 1,83 điểm.
- MB · 36 tháng: được chào 8,30–8,80%/năm, cao hơn mốc niêm yết đối chiếu 1,80 điểm.
Diễn giải
Lớp này chạy nhanh hơn biểu chính thức vì là mức nhân viên chào ra trước khi trang công bố kịp cập nhật. Giá trị của nó là độ sớm, không phải độ chắc — toàn bộ số ở đây ngân hàng không công bố mức này trên trang chính thức.
Giới hạn của phần này
58 cặp bị loại khỏi phần đọc mặt bằng, rộng nhất 5,05 điểm tại SeABank. Một mức chào vượt biểu của chính ngân hàng đó quá xa thường là mức có điều kiện, là sản phẩm khác, hoặc là một con số tiêu đề bị trải ra nhiều kỳ hạn. Chúng vẫn nằm trong bảng kèm nhãn nguồn.
04 Hai nguồn công bố lệch nhau ở đâu
- 30 ô lệch từ 0,50 điểm trở lên giữa bảng báo đăng và biểu web.
- BIDV · 6 tháng: web 3,50% — báo 6,60% (lệch 3,10 điểm).
- VietinBank · 6 tháng: web 3,50% — báo 6,60% (lệch 3,10 điểm).
- Vietcombank · 6 tháng: web 3,50% — báo 6,60% (lệch 3,10 điểm).
Diễn giải
Hai nguồn khác nhịp cập nhật: biểu web có thể chưa phản ánh đợt điều chỉnh mới, số báo chép lại có thể thuộc sản phẩm hoặc kênh khác. Ô nào lệch là ô đáng gọi xác nhận trước khi giao dịch.
Riêng 11 ô thuộc nhóm có vốn nhà nước chi phối lệch từ 2,00 điểm trở lên. Biểu của nhóm này vốn có khoảng cách nội bộ rất hẹp giữa các kỳ hạn liền nhau, nên một khoảng lệch rộng như vậy nhiều khả năng là một cột kỳ hạn bị đọc lệch trong bảng báo. Ở những ô đó, biểu trên trang ngân hàng là số đáng tin hơn.
05 Cách các con số trong bài được tính
Diễn giải
Trung vị, không phải trung bình cộng. Trung bình cộng bị một vài ngân hàng nhỏ trả rất cao kéo lệch, trong khi phần lớn tiền gửi của thị trường không nằm ở đó. Trung vị trả lời đúng câu hỏi của người gửi: một nửa ngân hàng trả cao hơn mức này, một nửa trả thấp hơn.
Bản nhận định sinh tự động từ dữ liệu đã qua kiểm tra, mang tính phân tích thông tin, không phải khuyến nghị đầu tư hay lời khuyên tài chính cá nhân. Mức thị trường là mức được chào công khai, ngân hàng không công bố mức này trên trang chính thức; vui lòng xác nhận trực tiếp với ngân hàng trước khi quyết định. Lãi suất 24h không phải tổ chức tín dụng và không nhận tiền gửi. Xem bảng số đầy đủ · Cách chúng tôi lấy số · Chính sách biên tập.